川观智库研究员 燕巧

近日，国家能源局发布《中国油气勘探开发发展报告（2026）》（下称“油气报告”）和《中国天然气发展报告（2026）》（下称“天然气报告”），两份报告均认为，中国天然气连续增储上产，保供韧性不断增强。

油气报告指出，2025年全球油气市场呈现结构性调整，全球勘探开发投资小幅回落，深水、超深水成为储量增长核心区域。国内行业勘探领域多点突破，深层超深层、海洋、页岩油气、深层煤层气四大阵地持续扩容，非常规油气成为储量、产量增长主力，页岩油年产量突破850万吨，较2018年增长十倍。产量上，2025年行业克服自然递减等多重压力，全年原油产量2.16亿吨，创历史新高，天然气产量2621亿立方米，增量156亿立方米，连续9年增产超百亿立方米，其中非常规天然气产量快速增长，占比已近“半壁江山”。

与此同时，当前油气开发面临老油田递减加快、新增资源开采难度提升等现实挑战。2026年将组织实施新一轮油气勘探开发战略行动，持续加大勘探开发投入，实现全年国内原油产量稳定在2亿吨以上、天然气产量持续提升。此外，油气报告指出，要以科技创新塑造新动能，深化人工智能与勘探开发融合、油气与新能源融合发展，加速CCUS规模化应用，构建油气与多元新能源协同发展格局，全面夯实能源自主供给基础。

天然气报告显示，从全球来看，天然气呈现消费增速放缓、贸易格局重构的态势。受全球经济增速回落、新能源加快发展等因素综合影响，全球天然气消费量同比增速由上年的2.5%降至1.6%。天然气贸易量则加快增长，贸易流向则持续调整，美国LNG(液化天然气)流向欧洲同比增长62.1%，流向亚洲同比下降36.8%。价格方面，2025年，受年初大范围寒潮天气、俄罗斯过境乌克兰管道气供应中断及地缘冲突等因素综合影响，国际现货气价结束两年下跌走势转为上涨。

从国内看，中国天然气市场运行总体平稳，有效应对了国际市场供需平衡和价格波动。上半年，中国国内天然气产量1330亿立方米，同比增长约1.6%。天然气进口量5738万吨，同比下降3.5%。其中，管道气进口量同比下降1.2%，LNG进口量同比下降5.8%。就行业而言，城市燃气用气稳定增长，交通领域LNG重卡用气拉动显著；因煤电及水电、风电、光伏等可再生能源发电供应充足，发电用气基本持平；工业用气同比下降，主要是部分价格敏感高耗能及低端产业用气需求被替代及挤出；化工化肥用气小幅下降。

天然气报告认为，若四季度中东LNG出口能够基本恢复，市场情绪将有所缓解。但当前欧美天然气补库需求旺盛，欧洲极端高温增加天然气需求，预计下半年，全球天然气市场供需偏紧，国际气价仍面临相对高位的波动压力。就中国而言，宏观经济稳步增长，天然气需求总体平稳，天然气市场韧性不断加强。预计2026年全国天然气消费量4350亿立方米，同比增长约1%；天然气产量保持增长势头；管道气进口量保持稳定，LNG进口量延续负增长态势。

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